La multinacional taponera italiana Guala Closures sacará próximamente a Bolsa más del 70% de sus títulos para financiar su crecimiento. Finalmente, ésta ha sido la opción elegida por los accionistas de Guala Closures que, desde principios de 2017, valoraban distintas posibilidades para lograr un salto cuantitativo y cualitativo en su negocio. Como se recordará, incluso se llegó a negociar con distintos fondos de inversión y operadores industriales para sellar el traspaso de la compañía.
En este proceso contará con la colaboración de Space4, un vehículo inversor creado en 2017, tras lograr reunir un capital de 500 M€ de 160 inversores individuales, cuyo fin último era precisamente su fusión con otra sociedad para dotar a ésta de músculo suficiente para garantizar su salida a Bolsa.
Esta combinación se realizará finalmente con Guala Closures, en la que el fondo italiano, en asociación con el fondo luxemburgués Pensinsula Capital II, pasará a suscribir una participación superior al 81%, por valor de unos 410 M€. Una vez hecha efectiva esta operación, Guala se fusionará con Space4 como paso previo a su salida a Bolsa dentro del segmento más alto del mercado cotizado en Italia.
La operación ha sido cuantificada en unos 600 M€, incluyendo tanto la aportación de Space4 como la de Peninsula y la del resto de accionistas, principalmente, el equipo directivo de Guala Closures, que ha decidido incrementar su participación en Guala, suscribiendo el 14,3% de la nueva sociedad. El resto se repartirá entre Space Holding, Peninsula y, de forma minoritaria, los actuales accionistas de referencia de la sociedad (Apriori Capital -que gestiona estos activos a través de GLC Holdings- y NB Reinassance Partners. A la Bolsa italiana se prevé que salga el 71% de los títulos. Además, según apunta la propia Space4, la nueva Guala Closures se beneficiará de un “capital de 170 M€ que le permitirá dotarse de una estructura patrimonial más fuerte y flexible para avanzar en su estrategia de crecimiento e innovación con el objetivo de consolidar su liderazgo en el mercado”.
En nuestro país, Guala Closures está presente a través de la filial Guala Closures Ibérica. Especializada en la producción de tapones irrellenables y tapones de aluminio para licores, agua, refrescos y vino, cuenta con instalaciones productivas en Alcalá de Henares (Madrid), Jerez de la Frontera (Cádiz) y Olérdola (Barcelona). Además, fabrica envases en PET para cosmética, farmacia, licores y alimentación en su planta madrileña. En total, en 2017 la compañía comercializó unos 2.000 M ud, lo que se tradujo en unos ingresos estimados de 43 M€.